Analiza ubezpieczeniowa 2020

Analityk Zielke widzi ubezpieczycieli na życie przed falą wypowiedzeń umów

„To, co najgorsze, dopiero przed nami" – ostrzega analityk branży ubezpieczeniowej Carsten Zielke w kontekście sytuacji sektora. Ubezpieczycielom na życie „grozi fala wypowiedzeń umów", jak wyjaśnia Zielke w swojej „Analizie ubezpieczeniowej 2020". Szczególne pochwały ze strony Zielkego zyskuje prywatne ubezpieczenie zdrowotne, a analityk jednoznacznie opowiada się przeciwko wprowadzeniu ubezpieczenia obywatelskiego.

W obliczu pandemii koronawirusa ubezpieczycielom na życie może grozić fala wypowiedzeń umów. Takie stanowisko prezentuje analityk branżowy Carsten Zielke w swojej nowej „Analizie ubezpieczeniowej 2020". Przyczyną jest fakt, że wiele osób – na przykład twórcy kultury – potrzebuje płynnych środków finansowych na zabezpieczenie swojego utrzymania.

Zgodnie z analizą, ubezpieczyciele na życie, prywatni ubezpieczyciele zdrowotni oraz ubezpieczyciele majątkowi muszą zmierzyć się z odmiennymi wyzwaniami.

W odniesieniu do ubezpieczeń na życie analiza rekomenduje towarzystwom ubezpieczeniowym, aby „w większym stopniu skupiły się na możliwości zaciągnięcia pożyczki pod zastaw polisy, w celu zabezpieczenia zysków z odsetek oraz udziałów w nadwyżce klienta". Ubezpieczyciele powinni pokazać swoim klientom, że opłaca się utrzymać ubezpieczenie – podkreśla Zielke. Należy do tego również orientacja na kryteria ESG (Environmental Social Governance) oraz promowanie zrównoważonej gospodarki.

Ponadto konieczna jest zmiana polityki inwestycyjnej, uważa analityk rynku. „Tylko wyższy udział akcji może pomóc ubezpieczycielom na życie wyjść z kryzysu." Gdyby niemieccy ubezpieczyciele postępowali podobnie jak austriaccy, nie mieliby dziś „żadnych problemów z wypełnieniem swoich zobowiązań gwarancyjnych" – twierdzi Zielke. W Austrii udział akcji w kapitale inwestycyjnym wynosi według analizy 15 procent.

Szczególną pochwałę otrzymują często krytykowani prywatni ubezpieczyciele zdrowotni. Wnieśli oni „znaczący wkład" w czasie pandemii koronawirusa, jak wynika z analizy. Ponieważ w Niemczech przypada 33,9 łóżek intensywnej terapii na 100 000 mieszkańców, przyczyniło się to do „najniższego na świecie wskaźnika zgonów". Bez 22-procentowego udziału prywatnych ubezpieczycieli zdrowotnych w całkowitym wolumenie taka pojemność łóżkowa nie byłaby możliwa, podkreśla autor. Średnia w krajach OECD wynosi jedynie 15,9.

„Prywatne ubezpieczenie zdrowotne jest wypłacalne"

Zielke uważa zatem, że „regularnie pojawiające się dyskusje na temat wprowadzenia ubezpieczenia obywatelskiego nie są celowe". Zgodnie z podanymi informacjami wzrost składek w prywatnym ubezpieczeniu zdrowotnym jest niższy niż inflacja medyczna. „Prywatne ubezpieczenie zdrowotne jest wypłacalne" – podkreśla autor, choć jednocześnie zwraca uwagę, że „polityka inwestycyjna opierająca się głównie na obligacjach państwowych jest w przypadku wielu ubezpieczycieli zbyt konserwatywna". Również w tym przypadku zalecany jest wyższy udział akcji. Możliwością obniżenia kosztów jest według analizy aktywna opieka zdrowotna, na przykład filmy i porady dotyczące sportu, odżywiania oraz innych działań promujących zdrowie. W tej dziedzinie szczególnie poprawiła się firma Allianz, chwali autor.

Utrata zaufania wobec ubezpieczycieli majątkowych

Ubezpieczyciele majątkowi z kolei cierpią – mimo zadowalających wskaźników – z powodu utraty zaufania. Przyczyną jest odmowa wielu przedsiębiorstw uznania przymusowego zamknięcia gastronomii za szkodę, w wyniku czego wielu restauratorów popadło w trudności finansowe. Konieczne jest zapewnienie ochrony również w przypadku pandemii w przyszłości, podkreśla Zielke. Zadaniem państwa powinno być udostępnienie linii reasekuracyjnej, aby ubezpieczyciele mogli oferować kompleksowe ubezpieczenie przerw w działalności.

Analiza ubezpieczeniowa 2020 aachenskiej firmy analitycznej Zielke Research Consult koncentruje się – według własnych oświadczeń – na sytuacji niemieckich i austriackich ubezpieczycieli w obliczu pandemii koronawirusa, w tym również w kontekście zrównoważonej gospodarki. Analizę uzupełniają gościnne artykuły przedstawicieli branży ubezpieczeniowej.